Ставки по акционным депозитам могут достичь 17% годовых

По словам эксперта, до конца марта размер учетной ставки, как и ставки по 3-месячным депозитам скорее всего останется без изменений: 15% и 19% соответственно. Это означает, что в сегменте гривневых вкладов могут наблюдаться две параллельных тенденции:

1) «Стагнация» ставок: с конца декабря 2023 года большинство банков уже пересмотрели доходность собственных гривневых вкладов, а потому ставки по гривневым вкладам почти не изменятся. Так средняя доходность депозитов сроком на 3-6 мес. составит 13,5% годовых, более длительные во времени вклады (от 9 мес. до 1 года) дадут в среднем 12,5-13% годовых.

2) Усиление «депозитной конкуренции» между банками: граждане будут пытаться найти наиболее привлекательные условия для своих сбережений. Именно поэтому, по мнению специалиста, на рынке могут появляться новые депозитные продукты или же начнут действовать новые привлекательные краткосрочные депозитные акции, проценты по которым могут быть несколько улучшены (в среднем до 15,5-17% годовых).

«Вряд ли увеличение доходности по депозитам в марте будет иметь системный или долгосрочный характер: скорее всего эти «улучшенные» депозиты будут точечными, нацеленными именно на увеличение депозитных портфелей банков», - считает Дмитрий Замотаев.

Специалист также рассказал, что в марте скорее всего уровень «чистой» прибыли по гривневым вкладам, учитывающий инфляцию и необходимые банковские комиссии за оформление, в зависимости от срока размещения средств, сохранится на уровне 5-6%, что будет стимулировать граждан к открытию новых вкладов.

«Сейчас именно гривневые вклады являются наиболее привлекательным, понятным и простым способом получения пассивной прибыли, который почти втрое превышает прибыль по валютным вкладам», - подчеркнул банкир.

Что касается валютных депозитов, как указал эксперт, в марте продлится инерционный период постепенного снижения ставок по ним.

«Инерция предполагает «вялое» сокращение ставок, соответственно будет снижаться популярность таких вкладов. Этот процесс длится уже более 6 месяцев, и за это время, например, средние ставки по годовым долларовым вкладам сократились с 3% до 1,8% годовых, а средние ставки по вкладам в евро снизились с 2% до 1,5-1,6% годовых», - отметил он.

По мнению Дмитрия Замотаева, в следующем месяце ситуация в сегменте банковских депозитов во многом будет зависеть от ряда «сплетенных» между собой факторов. В частности это следующие:

Уровень макрофинансовой помощи: ее частота и объем. Этот фактор с определенным предположением он считает главным, ведь макрофин направляется преимущественно на покрытие расходов госбюджета, а затем эти средства «цементируют» экономику. Банкир напомнил, что ежемесячная потребность во внешнем финансировании в 2024 году составляет около 3 млрд долларов (уже в марте Украина может получить мощный транш от ЕС в размере 4,5 млрд евро).

Что касется размеров учетной ставки и ставки по 3-месячным депозитным сертификатам, то специалист отметил, что только в условиях стабильного развития экономики регулятор может прибегнуть к пересмотру этих важных показателей.

«Если размер учетной ставки прямо влияет на проценты по кредитам - чем меньше ставка, тем дешевле привлеченные средства, тем выгоднее могут быть условия по разным кредитным программам, то ставка по 3-месячным депозитным сертификатам сказывается на уровне доходности гривневых вкладов: чем меньше ее размер, тем ниже доходность гривневых депозитов», - сказал он.